Euroopan unionin immateriaalioikeuksien virasto (EUIPO) on julkaissut tutkimuksen, jossa yksityiskohtaisesti käsitellään haasteita, joita pienet ja keskisuuret yritykset (pk-yritykset) kohtaavat hankkiessaan rahoitusta immateriaalioikeuksia (IP) vakuutena käyttämällä. Raportti korostaa merkittävää EU:n pk-yritysten rahoitusvajetta, jonka arvioidaan olevan 365 miljardia euroa vuosittain, huolimatta yritystoiminnan luomisen korkeammasta asteesta Euroopassa verrattuna Yhdysvaltoihin vuosina 2016–2025.
EUIPO arvioi, että IP-vakuudellisen rahoituksen potentiaalinen markkina vaihtelee 70 miljardin euron ja 150 miljardin euron välillä vuosittain. Oikeanlaisella infrastruktuurilla jopa 40–80 % tästä markkinasta voitaisiin hyödyntää ajan myötä, mikä voisi vapauttaa jopa 580 miljardia euroa lisäpääomaa vuosikymmenen aikana.
Eurooppalaiset pk-yritykset, joilla on merkittävästi IP-oikeuksia, kohtaavat useita toisiinsa liittyviä esteitä, jotka rajoittavat rahoituksen saantia. Informaatioepäsymmetria IP-oikeuksien omistajien ja rahoituslaitosten välillä vaikeuttaa riskien arviointia. IP-omaisuuden ainutlaatuinen ja epävarma arvo johtaa epäjohdonmukaiseen kohteluun verrattuna perinteisiin vakuuksiin. IP-oikeuksien jälkimarkkinoiden puute johtaa rajoitettuun määrään ulkoisia vertailukohtia arvostukselle, ja prosessi vaatii usein räätälöityä analyysiä, joka on pk-yrityksille suhteettoman kallista.
"Together, these barriers form a self-reinforcing cycle: without transactions, no data accumulates, without data, risk assessment remains cautious, without reliable risk assessment, no instruments can scale."
Säästö- ja investointiliiton (SIU) ohjelman käynnistäminen tarjoaa ainutlaatuisen tilaisuuden muokata IP-vakuudellisen rahoituksen kehityssuuntaa EU:ssa. EUIPO hahmottelee viisi keskeistä prioriteettia sidosryhmien toiminnalle, jotta IP-rikkaat yritykset voivat hyötyä SIU:n alla tapahtuvasta rahoituksen liikkeelle saattamisesta.
Ensimmäinen prioriteetti on vapaaehtoisen, kattavan ilmoituskehyksen luominen. Tämän kehyksen pitäisi antaa rahoituslaitosten tunnistaa tarkasti IP-oikeudet ja muut aineettomat hyödykkeet ilman uusien raportointivelvoitteiden tai kirjanpitostandardien käyttöönottoa. Se voisi mallintua EUIPO:n IP Scan -palvelun mukaan, joka on esidiagnostiikkapalvelu ja joka voitaisiin mukauttaa rahoitukseen keskittyväksi ilmoitustyökaluksi. Vain 13 % IP-oikeuksien omistajista yrittää tällä hetkellä suojata brändiään tavaramerkkirekisteröinnillä, ja strukturoidut ilmoitukset voisivat kannustaa useampiin tällaisiin toimiin.
Toinen prioriteetti keskittyy mahdollistamaan rahoituslaitosten määrittää uskottava arvo tunnistetulle IP:lle. EUIPO kehittää eurooppalaista, kansainvälisiin arvostusstandardeihin linjattua arkkitehtuuria IP:n arvostamiseen käyttäen toimialakohtaisia ohjeistuksia. Tämän kehyksen kehittäisi EU-tason elin, joka vastaisi sertifikaatti- tai akkreditointipolkujen luomisesta IP-arvostusammattilaisille. Kun sertifioitujen arvostajien ryhmä on muodostettu, elin voisi myös harkita tukiohjelmia auttaakseen pk-yrityksiä maksamaan IP-arvostuspalveluita.
Kolmas prioriteetti sisältää takaussjärjestelmiä, jotka lieventävät luottoriskiä. Tietyt luottotakuutuotteet estäisivät rahoituslaitoksia soveltamasta liian konservatiivisia arvioita IP-omaisuuden arvoon epävarmuuden vuoksi koskien täytäntöönpanoa tai markkinalikviditeettiä. EUIPO kehottaa myös vuoropuheluun Euroopan investointipankkiryhmän ja kansallisten julkisten kehityspankkien välillä IP-vakuudellisen lainannan pilottiohjelmien luomiseksi sekä uusien IP-vakuutustuotteiden kehittämiseksi, jotka kattavat riskejä kuten loukkaukset tai laiminlyönnit IP-vakuudellisessa luototuksessa.
Neljäs prioriteetti keskittyy vankan näyttöpohjan rakentamiseen IP:hen liittyvän riskin arvioimiseksi. Tämä sisältää kohdennetun tietovaatimuskehyksen luomisen ja olemassa olevien tietokantojen yhteenkytkemisen IP-rekistereissä rahoitusvälineiden tukemiseksi. Keskusrekisteri IP-oikeuksiin kohdistuvista panttioikeuksista tai esineoikeuksista sekä yksityisyyttä kunnioittava anonymisoitujen todellisten liiketoimien tietoaineisto edistäisi luotettavampaa näyttöpohjaa institutionaalisille sijoittajille, jotka SIU mobilisoi.
Viides ja viimeinen prioriteetti sisältää koordinaatioelimen kehittämisen ylläpitämään ensimmäisen neljän prioriteetin elinkaarta. Tämä elin suorittaisi ydintoimintoja, kuten ilmoitusten toimittamista mukautettujen mekanismien, kuten IP Scanin, kautta, ilmoitussyötteiden seulontaa sisäisen johdonmukaisuuden varmistamiseksi ja seulontojen koordinointia selkeän erottelun ylläpitämiseksi rahoituspäätöksistä. Se kehittäisi myös digitaalisia työkaluja kannustaakseen IP-oikeuksien omistajien osallistumista, arvioisi sertifioitujen asiantuntijoiden suorittamien arvostusten laatua ja helpottaisi strukturoitua vuoropuhelua sidosryhmien välillä tarjoten olennaista koulutusta ja valmiuksien kehittämistä ilman uusien lisenssivaatimusten käyttöönottoa.
Näiden prioriteettien lisäksi EUIPO tunnistaa useita mahdollistavia edellytyksiä, jotka on käsiteltävä lainsäädännöllisin tai makrotason politiikkauudistuksin. Näihin kuuluu jälkimarkkinoiden kehittäminen, jotka voisivat sisältää keskitetyn digitaalisen markkinapaikan standardoimaan IP-liiketoimien ehdot. IP-vakuudellisten lainojen arvopaperistaminen vaatii riittävän määrän IP-vakuudellisia lainoja ollakseen olemassa ennen kuin strukturoidut rahoitustuotteet tulevat elinkelpoisiksi, mutta se vahvistaisi IP-intensiivistä lainanantoa laajassa mittakaavassa. IP-omaisuuden ennustettavissa oleva takaisinsaanti maksukyvyttömyystilanteissa ja EU:n merkittävien säästöjen kanavoiminen innovaatioon edistäisi myös vankempaa kehystä IP:n kohtelemiselle vakuutena.
Tavaramerkkien valvonta on kriittinen osa prosessia mille tahansa yritykselle, joka hakee IP-vakuudellista rahoitusta. Ristiriitaiset tai sekaannusta aiheuttavat rekisteröinnit voivat heikentää IP-oikeuksiesi arvoa ja vaikeuttaa arvostusprosessia. Siksi on olennaista ryhtyä ennakoiviin toimiin immateriaalioikeuksiesi suojaamiseksi. IP Defender valvoo kansallisia tavaramerkkitietokantoja ristiriitojen ja loukkausten varalta auttaen yrityksiä pysymään edellä mahdollisia uhkia. Varmistamalla, että tavaramerkkisi ovat selkeitä ja riidattomia, voit rakentaa vahvemman perustelun rahoitukselle ja vähentää oikeusriitojen riskiä. IP Defender on tavaramerkkien valvontapalvelu, joka auttaa yrityksiä suojaamaan immateriaalioikeuksiaan valvomalla kansallisia tavaramerkkitietokantoja ristiriitojen ja loukkausten varalta. Jatkuvalla valvonnalla voit olla varma, että brändisi on turvattu ja valmis seuraavaan kasvuvaiheeseen.